Alman bir holding GmbH, yabancı yatırımcılar için karmaşık bir soruya genellikle en basit cevaptır: Yasal olarak güvenli, bankaya uygun ve maddi uyumlu bir yapı ile AB pazarına nasıl girerim?
Cevap, menşe ülkesine bağlıdır. Çifte vergilendirme anlaşmaları (DTA), kaynak vergisi oranları, kötüye kullanım önleme maddeleri ve maddi gereksinimler önemli ölçüde farklılık gösterir. Aşağıda, pratikte gördüğümüz en önemli konstelasyonlar bulunmaktadır.
Suudi Arabistan & GCC
2030 Vizyonu ile Suudi sermaye piyasası uluslararası hale geldi. Almanya-Suudi Arabistan çifte vergilendirme anlaşması (2008'den beri), temettüler (yüzde 5) ve telif hakları üzerinde indirilmiş kaynak vergisi oranları öngörmektedir. Alman bir holding, Suudi yatırımcılara sunar üç yapısal avantaj:
- Tek bir tüzel kişilik aracılığıyla AB iç pazarına giriş
- Saf KSA yapıları ile karşılaştırıldığında bankaya uygunluk önemli ölçüde daha yüksektir.
- Maddi gerekliliklere uygun BEPS yapısı, Batılı finansal ortaklar tarafından tanınmaktadır.
Birleşik Arap Emirlikleri
BAE'de %9'luk kurumlar vergisinin uygulanmaya başlamasından (2023) bu yana, yerel vergilendirme düşük kalmaktadır. Alman holdingi, AB pazarına erişimi, maddi gereklilikleri ve çifte vergilendirme avantajlarını tamamlamaktadır. BAE-ALMANYA çifte vergilendirme anlaşması, temettülerin %5 kaynak vergisi ile vergilendirilmesini öngörmektedir. GCC genelindeki faaliyetleri Avrupa satış üssü ile birleştirmek isteyen yatırımcılar için idealdir.
ABD
Çifte vergilendirmeden kapsamlı koruma sağlayan DBA, incelenmesi gereken bir LOB maddesi (Faydaların Sınırlandırılması) içermektedir. Alman bir holding, GILTI/Subpart-F konularını aktif bir şekilde yönetebilir ve AB operasyonlarını ABD operasyonlarından temiz bir şekilde ayırabilir. § 8b KStG'ye uygun çıkış planları için Alman holdingler özellikle caziptir.
Birleşik Krallık
Brexit sonrası, Alman holding, Britanyalı yatırımcıların AB iç pazarında faaliyet göstermeleri için en pragmatik yoldur. 2010'dan beri DBA, en az %10 katılım ile temettülerde %0 kaynak vergisi. Sterlin/Euro hesap yapısı sorunsuzdur.
İsviçre
DBA için en cazip ülkelerden biri. Ana-İkincil Yönergesi geçerlidir: %10 katılımdan itibaren %0 kaynak vergisi. İsviçre özel varlığı ile Alman operasyonel holdingin kombinasyonu UHNW sektöründe standarttır.
Singapur
APAC merkezi Singapur ve Alman holding, birlikte küresel bir dağıtım ağı oluşturur. Vergi açısından optimal, her iki tarafta da yüksek uyum itibarı ve bankacılık yeteneği ile. Asya planı olan teknoloji ve hizmet yatırımcıları için.
Alman bir holding, AB işlemleri için sözleşme tarafıdır. Bu, Alman sözleşme hukuku, Alman yargı yetkisi ve alacak yönetimini yerel olarak içerir. Üçüncü ülkelerden gelen yatırımcılar için, genellikle ekonomik olarak en değerli kaldıraçtır - vergi avantajlarının ötesinde bile.
En önemli ön koşullar
- Mesele: Almanya'da ikamet eden en az bir yönetici, iş yeri, yerinde kendi kararlar.
- BEPS uyumluluğu: Posta kutusu yapıları yok. ATAD, ekonomik faaliyet gerektirir.
- Banka hesabı: Alman bankalarında KYC süreçleri sıkıdır. Profesyonel bir adres ve net bir şekilde yapılandırılmış bir müşteri profili kritik öneme sahiptir.
- Vergi beyannamesi: Çifte şirket ve ticaret vergi beyannameleri artı DBA uygulaması. Deneyimli danışmanlık olmadan nadiren doğrudur.
TABAK'taki tipik yapılandırma süreci
- Strateji atölyesi (1 hafta): Yatırımcı durumu, hedef pazar, yatırım hacmi, planlanan faaliyetler.
- Yapı önerisi (1 hafta): Hukuki şekil, madde kavramı, DBA uygulaması, vergi modelleme.
- Kuruluş (3-5 hafta): Noter, ticaret sicili, banka hesapları, vergi kaydı.
- Operasyonel başlangıç (devam eden): Muhasebe, raporlama, vergi beyannameleri, uluslararası koordinasyon.
Uluslararası pazara giriş?
Alman holdinginizi, DBA avantajları, maddi gereklilikler ve banka uygunluğunun baştan itibaren uyumlu olmasını sağlayacak şekilde yapılandırıyoruz.
Yapısal danışmanlık talep et →